سحر الشريف 
كتب \محمود عليوه
الأولي بدأت التفكير جدياً في إصدار شريحة جديدة من سندات التوريق خلال الربع الأخير من العام الجاري، تمثل مجموعة من الوحدات التي حصلت عليها عبر شراء محافظ عقارية من مطورين يعملون بالسوق المحلية.
وأوضحت أن الأولي حصلت في عام 2023 على موافقة هيئة الرقابة المالية لإصدار برنامج متكامل لسندات التوريق بقيمة إجمالية 3 مليارات جنيه، وبالفعل نفذت الإصدار الأول بحصيلة لامست المليار.
وتابعت أنه في مرحلة تالية قررت إدارة الأولى تجميد البرنامج في ظل ارتفاع تكاليف الإصدار ، في ظل زيادة أسعار الفائدة حينها، بالإضافة لتحسن الملاءة المالية للشركة.
ولفتت إلى أن الشركة تعمل في المرحلة الراهنة على تجهيز الخطوات اللازمة لتنفيذ الإصدار الثاني للمحفظة بقيمة تقترب من 1.250 مليار جنيه.
وسندات التوريق هي سندات قابلة للتداول في حدود ما يُحال إليها من حقوق مالية ومستحقات آجلة الدفع بالضمانات،ويتم إصدارها من خلال إحدى شركات التوريق المرخص لها من هيئة الرقابة المالية، ويحق للشركة المصدرة الحصول على قيمتها فور إصدارها مما يتيح لها توفير سيولة تمكنها من التوسع في تقديم مزيد من التمويل دون انتظار مواعيد سداد الأقساط.
وكان أيمن عبدالحميد نائب رئيس مجلس الإدارة والعضو المنتدب لشركة الأولى للتمويل العقاري، قال سابقاً لـ «المال» إن الهدف من إصدار السندات ليس الحصول على سيولة؛ ولكن لعدة أسباب أبرزها الاستفادة من الآليات التمويلية المتاحة بالسوق الثانوية، بخلاف تقليل نسب التركز في المحفظة.
وخلال عام 2023 أصدرت «الأولي» باكورة إصداراتها من سندات التوريق وتولت المجموعة المالية هيرميس، مهام الترويج وتغطية الاكتتاب، وقام مكتب الدريني للمحاماة بدور المستشار القانوني للصفقة، وتولى مكتب بيكر تيللي محمد هلال ووحيد عبد الغفار دور مدقق الحسابات، وقامت بنوك العربي الإفريقي الدولي والأهلي المصري والقاهرة بدور ضامن التغطية، وتولى البنك العربي الإفريقي الدولي دور أمين الحفظ أيضًا.
ويضم هيكل مساهمين الأولى للتمويل 13 جهة منها هيئة المجتمعات العمرانية،و3 بنوك هي التعمير والإسكان، الاستثمار القومي، وميد بنك، بجانب شركات مصر لتأمينات الحياة، مصر للتأمين، القابضة للتشييد، وهيئة الأوقاف، وهناك 5 شركات بحصص صغيرة تابعين لمجموعة طلعت مصطفى وهي «العربية للمشروعات والتطوير العمراني، والإسكندريةالسعودية للمشروعات السياحية، ونوفا بارك للقاهرة، وسان ستيفانو للتطوير العقاري، والإسكندرية للاستثمارات».
وتعتبر «الأولى» أول شركة تعمل في مجال التمويل العقاري بالسوق المحلية، وتأسست عام 2003 وبدأت ممارسة النشاط الفعلي في شهر فبراير 2004.
About The Author
